22 сентября 2026
PhonePe, крупнейшая платёжная платформа Индии, получила предварительное одобрение (In-Principle Approval) Центрального банка ОАЭ на две лицензии: Retail Payment Services and Card Schemes (RPSCS) и Stored Value Facilities (SVF). О решении объявлено 22 сентября 2026 года, и это первое регуляторное одобрение компании за пределами Индии, где её сервисом пользуются более 700 млн зарегистрированных пользователей и 50 млн торговых точек. Предварительное одобрение не даёт права работать с клиентами: оно подтверждает, что Центробанк завершил первичную регуляторную проверку, и открывает заявителю путь к финальной лицензии.
Что именно одобрил Центробанк
Одобрение касается двух разных режимов, которые вместе описывают ядро платёжного бизнеса: выпуск платёжного счёта, обработку операций для торговых точек, переводы внутри страны и за рубеж, хранение денег клиента в виде электронного баланса. PhonePe сообщила, что прошла стадию первичной проверки и теперь будет добиваться финального одобрения, без которого коммерческий запуск невозможен.
Ритеш Пай, генеральный директор и исполнительный директор по международным платежам PhonePe, заявил, что компания намерена поддерживать торговые коридоры между ОАЭ, Индией и мировыми рынками и работать вместе с местными партнёрами, а не строить собственную инфраструктуру с нуля. После финального одобрения планируется сотрудничество с региональными банками, лицензированными платёжными провайдерами и местными технологическими поставщиками.
Две лицензии по существу
Регламент Retail Payment Services and Card Schemes выпущен циркуляром C 15/2021 и действует с 6 июня 2021 года. Он описывает девять розничных платёжных услуг: выпуск платёжного счёта, выпуск платёжного инструмента, эквайринг, платёжную агрегацию, внутренние переводы, трансграничные переводы, услуги платёжных токенов, инициирование платежа и предоставление информации о платёжном счёте. Провайдеры лицензируются по одной из четырёх категорий, а требуемый начальный капитал зависит от категории и от среднемесячного объёма платёжных операций.
| Лицензия | Начальный капитал по требованию Центробанка ОАЭ |
|---|---|
| RPSCS, категория I | AED 3 млн при среднемесячном объёме платежей AED 10 млн и выше, AED 1,5 млн ниже этого порога |
| RPSCS, категория II | AED 2 млн при объёме AED 10 млн в месяц и выше, AED 1 млн ниже порога |
| RPSCS, категория III | AED 1 млн при объёме AED 10 млн в месяц и выше, AED 500 000 ниже порога |
| RPSCS, категория IV | AED 100 000 независимо от объёма платежей |
| Stored Value Facilities | оплаченный капитал не менее AED 15 млн плюс совокупные капитальные средства не менее 5% от общего остатка клиентских денег |
Регламент Stored Value Facilities (циркуляр C 6/2020) действует с 30 октября 2020 года и ставит более высокую планку. Помимо оплаченного капитала AED 15 млн заявитель обязан представить безусловную и безотзывную банковскую гарантию на полную сумму оплаченного капитала в пользу Центробанка, исполняемую по первому требованию и продлеваемую до истечения срока. Гарантия подаётся вместе с заявлением на лицензию, поэтому маршрут SVF закрыт для слабо капитализированных стартапов.
Aani, Jaywan и программа FIT
PhonePe заявила, что рассмотрит поддержку национальных платёжных систем ОАЭ Aani и Jaywan через свою технологическую платформу. Aani это национальный сервис мгновенных платежей: деньги переводятся в реальном времени по номеру мобильного телефона или QR-коду. Jaywan это национальная карточная схема страны. Обе системы принадлежат Al Etihad Payments, дочерней структуре Центробанка, и обе входят в программу Financial Infrastructure Transformation, которую PhonePe назвала рамкой, с которой согласован её выход на рынок.
С нуля компания в ОАЭ не начинает. Через партнёрство с NPCI International Payments Limited PhonePe уже даёт индийским туристам возможность сканировать местные QR-коды и платить на терминалах NEOPAY и Network International по действующим трансграничным договорённостям. Лицензии изменят характер присутствия: вместо обслуживания приезжих через трансграничный канал компания сможет работать напрямую с резидентами и торговыми точками ОАЭ.
Сколько обычно занимает финальный шаг
Между предварительным одобрением и рабочей лицензией лежат месяцы документов, подтверждения капитала, проверок управления и технологической платформы. Ближайший сопоставимый случай даёт рабочий ориентир: Revolut получил предварительное одобрение Центробанка в сентябре 2025 года, а полные лицензии Stored Value Facilities и Retail Payment Services (категория II) в июне 2026 года, примерно через девять месяцев. Этот путь мы разбирали подробно в материале о запуске Revolut в ОАЭ после лицензий Центробанка.
Дату запуска в сообщении PhonePe не называют, фиксированного срока рассмотрения Центробанк не публикует. Тем, кто планирует что-то вокруг прихода нового провайдера, ориентироваться стоит на финальное одобрение, а не на предварительное.
Что это значит для бизнеса в ОАЭ
- Сегодня не меняется ничего. До финального одобрения PhonePe не может ни выпускать счета, ни подключать торговые точки, ни хранить остатки клиентов в ОАЭ.
- Следить стоит за конкуренцией в эквайринге. На рынок, где ставки задаёт узкая группа провайдеров, заходит платформа, обслуживающая 50 млн торговых точек в Индии.
- Компаниям, которые торгуют между ОАЭ и Индией, важна линия Aani и Jaywan. Подключение PhonePe к национальным системам расширит варианты расчётов по этому коридору за пределы корреспондентских банков.
- Тем, кто думает о собственной платёжной лицензии, таблица выше и есть реальный входной тест: AED 100 000 для категории IV и AED 15 млн плюс полная банковская гарантия для кошелька.
- Платёжная лицензия Центробанка не заменяет корпоративный счёт. Операционной компании всё равно нужен расчётный счёт в лицензированном банке ОАЭ.
Чем может помочь Atlant Capital
У финтех-компаний, которые приходят в Эмираты, обычно три вопроса сразу: где регистрировать юридическое лицо, попадает ли продукт в периметр Центробанка и как открыть рабочий счёт после регистрации. Мы работаем со всеми тремя. Услуга регистрации компании закрывает выбор юрисдикции, коды деятельности и лицензирование во фризонах и на материке, а это здесь принципиально: платёжный продукт может оказаться внутри или снаружи регуляторного периметра в зависимости от структуры. Услуга открытия банковского счёта закрывает корпоративные счета, комплаенс-досье и переписку с банком.
Если вы на более ранней стадии и хотите понять, как банки ОАЭ оценивают новую компанию, её акционеров и происхождение средств, начните с нашего гида по открытию банковского счёта в ОАЭ. Там собраны документы, сроки и вопросы, которые реально задаёт комплаенс.
Главное
Предварительное одобрение PhonePe это процедурная веха, а не запуск на рынке, но веха содержательная: крупнейшая платёжная платформа страны, которая отправляет в Эмираты миллионы работников, туристов и предпринимателей, выбрала ОАЭ первым рынком за рубежом, и Центробанк пропустил её через первый шлюз. Практические вопросы (в какую категорию ляжет финальная лицензия, состоится ли интеграция с Aani и Jaywan, что это сделает с ценами эквайринга) решатся на стадии финального одобрения, а не сейчас.
Источник: GCC Business News.
Вопросы и ответы
Можно ли пользоваться PhonePe в ОАЭ прямо сейчас?
Как местным платёжным сервисом нет. Центробанк выдал только предварительное одобрение: оно позволяет PhonePe перейти к финальной лицензии и не даёт права обслуживать клиентов в ОАЭ. Индийские туристы уже могут платить на терминалах NEOPAY и Network International, сканируя местные QR-коды, но это работает по действующему трансграничному соглашению с NPCI International Payments Limited, а не по лицензии ОАЭ.
Чем предварительное одобрение отличается от лицензии Центробанка ОАЭ?
Предварительное одобрение подтверждает, что Центробанк завершил первичную регуляторную проверку заявителя. Право работать коммерчески даёт лицензия. Между двумя стадиями заявитель должен полностью выполнить требования по капиталу, корпоративному управлению, технологиям и комплаенсу. У Revolut этот разрыв составил период с сентября 2025 года по июнь 2026 года, около девяти месяцев.
Что позволяют лицензии RPSCS и SVF?
Лицензия Retail Payment Services and Card Schemes покрывает девять цифровых платёжных услуг, среди них выпуск платёжного счёта, эквайринг, платёжная агрегация, внутренние и трансграничные переводы, инициирование платежа. Лицензия Stored Value Facilities покрывает хранение денег клиента в виде электронного баланса, именно она делает возможными кошельки и предоплаченные продукты. Платформе, которой нужны и счёт, и кошелёк, требуются обе лицензии.
Какой капитал нужен для платёжной лицензии в ОАЭ?
По регламенту C 15/2021 начальный капитал составляет от AED 100 000 для категории IV до AED 3 млн для категории I при среднемесячном объёме платежей AED 10 млн и выше. По регламенту C 6/2020 держатель лицензии Stored Value Facilities обязан иметь оплаченный капитал не менее AED 15 млн, поддерживать совокупные капитальные средства не менее 5% от остатка клиентских денег и подать вместе с заявлением безусловную банковскую гарантию на полную сумму оплаченного капитала.
